Ano ang Talagang Nilalaman ng Ulat sa Due Diligence na Ebidensya-Grade ng Tsina

Hiniling sa amin kamakailan ng isang litigator sa UK na suriin ang isang ulat sa nararapat na pagsusumikap na binayaran ng kanyang kliyente ng apat na numero. Ito ay animnapung pahina ang haba. Inalis ang cover art at ang boilerplate sa "Chinese business culture", mayroong dalawang pahina ng substance: isang screenshot mula sa isang kilalang Chinese company-information aggregator, machine-translated, na may maling spelling ng mga pangalan ng mga direktor.

Yan ang palengke. Karamihan sa mga ulat na ibinebenta sa UK bilang "China due diligence" ay mga aggregator scrapes na binibihisan bilang katalinuhan. Maayos sila para sa isang unang sniff test. Hindi sila ayos kapag ang isang hukom ng Korte ng Komersyal, isang arbitrator, o ang iyong sariling komite sa peligro ay magtatanong kung saan nanggaling ang pinagbabatayan na rekord, kung sino ang bumunot nito, at sa anong petsa.

Itinakda ng bahaging ito kung ano talaga ang nilalaman ng isang ulat sa antas ng ebidensya — ang uri na maaari mong ilakip sa isang pahayag ng saksi, ipasa sa payo bago ang aplikasyon sa pag-freeze-order, o umasa kapag nagpepresyo ng deal.

Magsimula sa registry, hindi sa aggregator

Ang pundasyon ng anumang mapagkakatiwalaang China due diligence exercise ay isang bagong pull mula sa opisyal na State Administration for Market Regulation (SAMR) registry — na kilala sa pagsasanay sa pamamagitan ng National Enterprise Credit Information Publicity System — at, kung saan nauugnay, ang katumbas na provincial AMR portal para sa lugar ng pagpaparehistro ng counterparty.

Ang mga site ng aggregator (ang mga may logo na malamang na nakita mo) ay nire-repack ang data na ito nang may pagkaantala at may mga pagpipiliang pang-editoryal. Para sa katibayan, gusto mo ang pinagbabatayan na tala, na nakuha sa isang tinukoy na petsa, kasama ang URL, ang mga parameter ng query at isang malinis na PDF o screen capture sa bundle.

Kinukumpirma ng wastong paghahanap sa pagpapatala:

• Legal na pangalan sa Chinese character, pinag-isang social credit code, at nakarehistrong address
• Nakarehistrong kapital, bayad na kapital, at ang agwat sa pagitan nila
• Legal na kinatawan, mga direktor, superbisor at senior management
• Mga shareholder at ang kadena ng pagmamay-ari hanggang sa tunay na kapaki-pakinabang na may-ari kung saan nakikita
• Saklaw ng negosyo, status ng pagpaparehistro (aktibo, abnormal na operasyon, binawi, inalis sa pagkakarehistro)
• Mga sangay, equity pledge, at chattel mortgage na nakarehistro laban sa entity
• Mga parusang administratibo na inilathala ng regulator

Dalawang detalye ang mahalaga. Una, ang status na "abnormal na operasyon" ay isang tahimik na pulang bandila na kadalasang pinapalambot ng mga buod ng aggregator. Pangalawa, ang agwat sa pagitan ng nakarehistro at binabayarang kapital ay nagsasabi sa iyo ng isang bagay na tunay tungkol sa pagkakalantad ng shareholder sa ilalim ng batas ng kumpanya ng PRC kung ang kumpanya ay hindi makabayad sa mga utang nito.

Mga paghahanap sa korte ng PRC: kung ano talaga ang maaaring makuha

Dito nababagsak ang karamihan sa mga ulat. Ang mga mambabasa sa UK ay sanay sa isang medyo pinag-isang paghahanap ng mga rekord ng hukuman sa Ingles. Ang katumbas ng PRC ay nahahati sa ilang opisyal na platform na pinapatakbo ng Supreme People's Court at lower courts, bawat isa ay sumasaklaw sa iba't ibang bahagi: pagsasampa ng kaso, mga hatol at desisyon, mga kaso sa pagpapatupad, hindi tapat na mga may utang sa paghatol, at mga paghihigpit sa mataas na paggastos.

Ang isang mapagkakatiwalaang seksyon ng paghahanap ng korte ng PRC ay dapat makilala, sa pamamagitan ng pangalan, sa pagitan ng:

1. Mga rekord ng pagtanggap at pagsasampa ng kaso — kung ang katapat ay nademanda o nagdemanda sa iba, sa pamamagitan ng korte at numero ng kaso
2. Mga paghatol at pagpapasya — ang mga mahahalagang desisyon na inilathala, na may petsa, korte, sanhi ng aksyon at kinalabasan
3. Mga kaso sa pagpapatupad — kung saan nag-apply ang isang nanalong partido upang ipatupad ang isang paghatol, arbitral award o notarised na instrument sa utang
4. Mga listahan ng may utang na hindi matapat na paghatol — ang pampublikong "mga taong hindi mapagkakatiwalaan na napapailalim sa pagpapatupad" na rehistro
5. Mga order sa paghihigpit sa pagkonsumo — mga limitasyon sa paglalakbay, mga hotel at iba pang discretionary na paggastos na ipinataw sa mga indibidwal na konektado sa mga hindi nabayarang paghatol
6. Paghahain ng pagkabangkarote at pagbabagong-tatag — inilathala sa pamamagitan ng nakalaang portal ng bangkarota ng SPC

Ang bawat isa sa mga ito ay nakatira sa ibang opisyal na pinagmulan. Ang isang ulat na nagsasabing "walang nahanap na paglilitis" nang hindi pinangalanan ang mga platform na hinanap, ang mga string ng paghahanap na ginamit, at ang petsa ng pagkuha ay hindi ebidensya — ito ay isang vibe. Mas masahol pa, ang paglalathala ng paghatol sa China ay pumipili: hindi lahat ng paghatol ay na-upload, at ang ilan ay binawi. Isang maingat na ulat ang magsasabi nito, sa halip na magpahiwatig ng kawalan ng hit ay katumbas ng malinis na rekord.Para sa mga layunin ng paglilitis sa cross-border — sabihin nating, tinitimbang mo kung maghahabol ka sa London o Shanghai, o kung hihingi ng pagkilala sa isang paghatol ng Ingles sa China sa ilalim ng 2022 na hudisyal na patnubay sa mga dayuhang paghatol — ang pagpapatupad at hindi tapat na data ng may utang ay kadalasang mas kapaki-pakinabang kaysa sa mismong teksto ng paghatol. Sinasabi nito sa iyo kung magbabayad ang katapat na ito kapag inutusan.

Pagbabasa ng mga senyales ng pagpapatupad

Ang isang counterparty na nademanda ay hindi palaging isang masamang counterparty. Ang isang katapat na nademanda, nawala, at pagkatapos ay pinilit ang naghahabol sa mga paglilitis sa pagpapatupad ay ibang hayop. Ang pattern na nagkakahalaga ng pag-flag sa anumang ulat:

• Maramihang mga kaso ng pagpapatupad sa iba't ibang hukuman sa isang maikling window
• Mga aplikasyon sa pagpapatupad na isinasara nang may natuklasang "walang ari-arian na magagamit para sa pagpapatupad" — ang katumbas ng PRC ng isang bato na hindi mapipiga ng bailiff
• Mga paulit-ulit na entry sa listahan ng hindi tapat na may utang, partikular na laban sa legal na kinatawan nang personal
• Ang mga paghihigpit sa pagkonsumo ay may bisa pa rin laban sa mga direktor o shareholder
• Nag-freeze ang equity na nakarehistro sa AMR laban sa mga share ng counterparty sa mga subsidiary nito

Mahalaga ang mga signal na ito sa yugto ng deal dahil hinuhulaan nila ang pag-uugali. Mahalaga sila sa yugto ng paglilitis dahil hinuhubog nila kung ang paghatol o award laban sa entity na ito ay katumbas ng halaga. Ang isang ulat sa antas ng ebidensya ay hindi lamang dapat maglista ng mga kaso — dapat itong sabihin sa iyo kung ano ang ibig sabihin ng pattern para sa pagbawi.

Visibility ng asset: kung ano ang maaari at hindi mo makita

Madalas na dumarating ang tagapayo sa UK na naghihintay ng isang bagay tulad ng paghahanap sa Land Registry at isang rehistro ng mga singil sa Bahay ng Kumpanya. Ang katotohanan ng PRC ay bahagyang.

Ano ang makatwirang nakikita sa pamamagitan ng mga opisyal na mapagkukunan:

• Real property na hawak sa pangalan ng kumpanya, sa pamamagitan ng mga naka-target na paghahanap sa mga lokal na sentro ng pagpaparehistro ng real estate (karaniwan ay nangangailangan ng Chinese na abogado at isang lehitimong layunin)
• Mga rehistradong trade mark, patent at copyright sa pamamagitan ng CNIPA at Copyright Protection Center
• Mga equity holdings sa ibang mga kumpanya ng PRC, na masusubaybayan sa pamamagitan ng AMR registry
• Mga sasakyan at ilang partikular na chattel kung saan nakarehistro ang mga mortgage
• Mga sharehold ng nakalistang kumpanya sa pamamagitan ng mga pagsisiwalat ng stock exchange

Ano ang hindi hayagang nakikita: mga balanse sa bank account, karamihan sa mga naililipat, mga pag-aari sa malayo sa pampang, at mga personal na pag-aari ng mga shareholder na walang utos ng hukuman. Ang sinumang mangangako sa iyo ng mga bank statement ng katapat na Tsino bilang bahagi ng isang commercial due diligence package ay maaaring maling kumakatawan sa batas o lumalabag dito. Ang parehong naaangkop sa personal na data ng kredito.

Ang isang kapaki-pakinabang na ulat ay nagsasabi sa iyo kung ano ang hinahanap, kung ano ang natagpuan, at — mahalaga — kung ano ang legal na hindi makukuha nang walang proseso ng hukuman. Ang katapatan na iyon ang dahilan kung bakit magagamit ang dokumento sa harap ng isang tribunal.

Kapag ang ulat ay kailangang maging ebidensya, hindi background

Kung ang ulat ay maaaring mapunta sa isang bundle, tatlong bagay ang dapat na totoo mula sa unang pahina:

1. Ang bawat opisyal na pinagmulan ay pinangalanan, kasama ang URL, ang mga termino para sa paghahanap, ang resulta, at ang petsa at oras ng pagkuha
2. Ang mga pagkuha sa orihinal na wika ay pinapanatili kasama ng mga sertipikadong pagsasalin sa Ingles, hindi pinapalitan ng mga ito
3. Ang naghahanap ay makikilala — isang pinangalanang abogadong kwalipikado sa PRC o lisensyadong imbestigador, hindi isang hindi kilalang "research team"

Ang mga ito ay hindi nakakagulat na mga kinakailangan. Sila rin ang pagkakaiba sa pagitan ng isang dokumentong hindi pinapansin ng abogado ng iyong kalaban at isang dokumentong kailangan nilang makipag-ugnayan.

Para sa mga UK team na nagpapatakbo ng gawaing ito sa isang Letter Before Action, isang freezing-order na application, o isang deal IC paper, ang serbisyo ng China due diligence ni Serene Jade ay binuo sa pamantayang ito, na may mga abogadong kwalipikado sa PRC na available sa pamamagitan ng aming Chinese Lawyer na app para sa legal-opinion layer na sitsetso.

FAQ

T: Kung hindi lumabas ang isang paghatol sa na-publish na site ng mga paghatol ng SPC, nangangahulugan ba iyon na wala ito? A: Hindi. Pumipili ang publikasyon at ang ilang mga paghuhusga ay binawi o hindi na-upload, lalo na sa mga sensitibong bagay o kung saan nag-apply ang mga partido sa selyo. Ang isang masusing paghahanap ay nag-cross-reference sa database ng mga paghatol kasama ang paghahain ng kaso, pagpapatupad at hindi tapat na mga platform ng may utang, at ibina-flag ang agwat sa halip na ituring ang kawalan bilang patunay.T: Maaari bang suportahan ng isang China due diligence report ang isang walang-abiso na utos sa pagyeyelo sa mga korte sa Ingles? A: Maaari itong maging bahagi ng base ng ebidensya, sa kondisyon na ang bawat paghahanap ay mula sa isang opisyal na rekord na may nakuhang petsa at isang natukoy na naghahanap, at kung ang ulat ay nakikilala ang mga kumpirmadong katotohanan mula sa hinuha. Kakailanganin pa rin ng iyong tagapayo ang isang pahayag ng saksi na nagpapakita ng pinagbabatayan na mga pagkuha - ang isang makintab na PDF sa sarili nitong hindi tutuparin ang tungkulin ng buo at lantarang pagsisiwalat.

T: Gaano kailangan ang registry pull bago ang pagpirma o pagdinig? A: Bilang isang gumaganang tuntunin, i-refresh sa loob ng pitong araw bago ang pagpirma ng deal o pagdinig. Ang data ng registry ng PRC ay mas mabilis na nagbabago kaysa sa inaasahan ng mga katapat sa UK - ang mga direktor, nakarehistrong kapital at mga pangako sa equity ay maaaring lumipat sa isang linggo - at ang isang stale pull ay ang pinakamadaling punto para sa kabilang panig upang atakehin.

Para sa gawaing koridor na kailangang manindigan sa pagsisiyasat sa magkabilang panig, available ang serbisyo ng China due diligence ni Serene Jade sa pamamagitan ng link sa itaas.